Золото в производстве. Впечатляющая утилитарная ценность главного драгметалла планеты

30.05.2020

По мнению известного финансиста, Уоррена Баффета, ценность золота трудно объяснить, так как из него нельзя извлечь какой-либо ощутимой практической пользы. Почему же тогда Центробанки ведущих государств хранят и приумножают огромные запасы этого драгметалла, и что делает золото ценным активом для мелких и крупных инвесторов?

Бывший глава Федеральной Резервной Системы США, Бен Бернанке, объясняет высокую ценность золота сложившимися историческими традициями. Так ли это?

Что заставляет миллионы людей добровольно менять имеющиеся денежные средства на драгметалл? Ведь он не приносит никаких ежемесячных дивидендов, его нельзя съесть или сжечь в печи, чтобы согреться. Тем не менее, это настолько ценный актив, что одна его унция, соизмеримая по объему с кусочком сахара, который мы кладем в чай, стоит сегодня примерно $1700. Так почему желтый металл так привлекателен и продолжает уже тысячи лет составлять основу финансово-денежной системы всего мира?

Тому, что золото имеет такую ценность сейчас, и будет еще более ценным активом в будущем, есть пять разумных объяснений, которые мы приведем далее.

Физико-химическое объяснение ценности золота

Ценным активом золото делают, прежде всего, его физические и химические характеристики. Именно они превращают данный металл в оптимальный материал для использования в качестве денег. В древности торговые сделки заключались на основе натурального обмена. С развитием цивилизации и появлением крупных городов возникла необходимость введения в обиход универсального эквивалента стандартной ценности товара, то есть денег.

В качестве денежной единицы можно использовать что угодно. Но некоторые предметы могут быть слишком неудобные, громоздкие, их сложно хранить или они просто неприглядны на вид. Всех этих недостатков лишено золото. Поэтому со временем оно и стало тем самым ценным активом, который превратился в деньги.

Сравним золото по физико-химическим и иным свойствам с другими металлами. Вот основные отличия, определяющие его высокую ценность:

1. Промышленное использование золота в сравнении с серебром минимально.
2. Золотой металл имеет сравнимую с медью электропроводность, но является гораздо более редким и твердым.
3. По отношению к палладию и платине, применяемым сегодня в топливных катализаторах для снижения вредных выбросов автомобилей, золото, наоборот, более распространено в природе.

Выбор человечества в пользу золота, как денег и самого ценного актива, с точки зрения химии объясняется тем, что в отличие от других металлов, его нельзя уничтожить. Оно не ржавеет ни в воде, ни в воздухе. Может храниться в виде чеканных монет тысячи лет, и детали рисунка будут такими же узнаваемыми. Этот металл горит в огне, а плавится лишь при трудно достижимой в быту температуре 1064 ºC.

В отличие от домашнего скота золото не надо кормить. Оно не требует удобрений и полива, как растения, и технического обслуживания и ремонта, как сложная техника.

По своим металлическим свойствам золото является ценным из-за высокой ковкости и гибкости. Его трудно сломать, растянуть или разорвать. Кроме того, его ценность заключается в редкости и красоте. Действительно, весь добытый за всю историю объем желтого металла легко уместится в двух плавательных бассейнах. А о его красоте свидетельствует огромное количество ювелирных изделий, которые приносят своим владельцам эстетическое наслаждение.

Приведенные рассуждения относительно золота, как ценного актива, сложно отнести к разряду традиций или предрассудков. Они базируются на научном подходе и здравом смысле. Золотой металл также идеален для использования в качестве денег, как плутоний для ядерных бомб, сталь для железнодорожных рельсов, а медь для проводов. Никто не станет пускать поезда по мягким медным рельсам, а из плутония делать проводники для электронных плат. Каждое вещество имеет свою ценность и находит свое уникальное применение сообразно свойствам.

Пробы золота

Существует несколько наработанных систем определения пробы металла. Самые известные из них — это метрическая и каратная.

В России длительное время применяется метрическая система определения проб, так как она очень удобна и понятна. Эта система отображает, какое количество чистого золота содержится в одном килограмме сплава. Например, если в 1000 грамм содержится 585 грамм золота и 415 грамм примесей (лигатуры), изделие будет иметь 585 пробу.

Каждая проба имеет свои особенности и сложно сказать, какая из них лучше. Для хранения драгметалла в слитках используют 999 пробу, т. е. золото хранится практически в чистом виде. Тогда как самой распространенной пробой для создания украшений является 585.

Что касается каратной системы оценки, она имеет наибольшую популярность в странах Европы и США. В этом случае в качестве основы выступают 24 части сплава, а проба показывает, сколько полных частей приходится на золото.

Так, если на изделии указана проба 18К, это значит, что оно состоит на три четверти из золота и на четверть из лигатуры. Говоря языком метрической системы, это изделие 750 пробы. Украшения изготавливаются из следующих сплавов: 9 карат, 10, 14, 18 и 24.

958 проба

Состав этой пробы включает в себя 95,8% чистого золота. Она максимально приближена к характеристикам червонного золота.

Проба соответствует 23 каратам в каратной системе оценки. 958 проба крайне редко используется ювелирами для создания украшений. Это связано с непомерно высокой стоимостью изделий и их предрасположенностью к разного рода повреждениям.

В состав такого сплава, согласно ГОСТу 30649-99, помимо благородного металла, могут входить следующие компоненты:

• Серебро – 1,7-2,3%
• Медь – 1,2-2,4%
• Железо – до 0,08%
• Свинец – до 0,003%
• Сурьма – до 0,003%

Сплав имеет ярко-желтый цвет с характерным блеском. Его используют только для создания некоторых частей изделий, не подверженных непрерывному физическому воздействию.

958 проба не реализуется в виде слитков и продается лишь в качестве лома или украшений. Стоимость сплава изменчива и зависит от разных факторов, таких как место производства, сложность работы, место приобретения изделия и др.

Сплав 958 пробы не нашел широкого применения несмотря на тот факт, что он утвержден ГОСТом.

750 проба

Эта проба является весьма популярной среди ювелиров и соответствует 18 каратам. В ней содержится 75% золота, что является наиболее оптимальным соотношением. Сколько грамм в 1 карате золота,можно узнать здесь.

Довольно высокий процент золота привлекает покупателей, а мастерам легко работать с таким составом, поскольку лигатуры в нем также достаточно (25%). Золото 750 пробы легко полируется и обрабатывается.

Цвет изделия из золота такой пробы варьируется в зависимости от того, что составляет остальные 25%.

Наиболее распространенный вариант — изделия белого цвета, для которых применяется палладий и серебро в соотношении 20% к 5%. Уникальность таких изделий заключается во внешней схожести с натуральной платиной, однако, их стоимость на 40% дешевле платиновых украшений.

585 проба

Эту пробу смело можно считать наиболее популярной в изготовлении ювелирных украшений. Из нее делают кольца, запонки, цепочки, браслеты, пуговицы, фамильные ценности и др. Изделия 585 пробы не тускнеют с течением времени и являются очень прочными.

Что добавляют в золото 585 пробы? Оттенки золота этой пробы бывают самыми разными: белый, красный, розовый, зеленый и др. Это зависит от состава примесей. В сплаве золота 585 пробы классически присутствует медь и серебро.

585 проба имеет интересное происхождение. Она появилась после распада Советского Союза в качестве замены золота 583 пробы, которая не пользовалась особой популярностью. Находясь в изоляции от стран Европы, СССР сам устанавливал стандарты и пробы. Увеличив содержание золота на 0,2%, изобретатели получили знаменитую 585 пробу, соответствующую всем требованиям как потребителей, так и мастеров-ювелиров.

500 и 375 проба

500 пробу сегодня крайне сложно встретить на ювелирных прилавках по причине целого ряда недостатков такого сплава.

Несмотря на то что он разрешен для изготовления ювелирных украшений, им практически никто не пользуется. Связано это с очень низкими литейными свойствами данной пробы. Она нашла свое применение в качестве стандарта для проверки украшений.

Золото 375 пробы также редко встречается в ювелирных магазинах. Изделия из такого сплава быстро теряют привлекательность и блеск, из-за чего спрос на них крайне невелик. 375 пробу применяют в изготовлении браслетов, портсигар, часов, а также таким сплавом инкрустируют предметы обихода и элементы интерьера.

Внешняя притягательность золота для человека

Из всех известных людям химических элементов золото обладает наибольшей привлекательностью для человеческого взора. Ничто так не ласкает и не завораживает взгляд, как этот драгоценный металл. Вот еще одна причина, почему он является таким ценным и желанным не только в качестве инвестиционного актива, но и как волшебная, притягательная субстанция. Этим во многом определяется ценность золота в качестве денег.

Эти свойства, а также отношение человека к желтому металлу — остаются неизменными на протяжении тысячелетий! Наверняка, египетская царица Нефертити радовалась своим золотым украшениям так же, как какая-нибудь богатая невеста в наши дни.

Ценность золота сложилась исторически

С утверждением, что золото ценный актив, обычно спорят финансисты, предпочитающие драгметаллу ценные бумаги. У них ошибочно негативное отношение к золотым инвестициям из-за принятия во внимание лишь краткосрочной перспективы.

Давайте проанализируем ценовую динамику золотого рынка Соединенных Штатов в период с начала заката золотого стандарта (1933 год) до полной его отмены (1971 год). Все это время цена золота неуклонно стремилась вверх. Немалым стимулом тому послужило разрешение свободной торговли им.

Чтобы еще лучше понять ценность желтого металла и стабильность его покупательной способности, посмотрим вглубь веков и тысячелетий.

2000 лет назад, в предполагаемое время жизни Иисуса Христа римлянин имел возможность приобрести на золотую унцию добротные сандалии, пояс из кожи и тогу. Сегодня то же количество золота имеет ценность, эквивалентную паре дорогих туфлей, строгому костюму и кожаному ремню.

Еще раньше в Вавилоне при царе Навуходоносоре в IV столетии до Рождества Христова золотая унция менялась на 350 хлебов. Сейчас за 31.1 грамма желтого металла также можно приобрести не менее 350 хлебных булок.

Если рассматривать, насколько ценным активом золото является по отношению к недвижимости, то в 70-х годах прошлого века при стоимости унции драгметалла $193 дом для семьи в США можно было купить за 290 унций. В 2014 году при стоимости унции желтого металла уже $1266 тот же дом стоил 225 золотых унций. А остаток в 65 унций можно было потратить на покупку автомобиля и обустройство бассейна.

Получается, что ценность и покупательная способность золотого металла не только не уменьшилась, но и возросла.

Сегодня бумажные национальные валюты потеснили такой ценный актив, как золото, в борьбе за право считаться настоящими деньгами. Хотя ценность купюр ничем не подкреплена, кроме обещаний ликвидности от эмитента. Даже совсем недавний период истории дает нам массу примеров, насколько подобные обещания могут быть ненадежны. Так стоит ли им слепо доверять?

Ситуация с ценными бумагами обстоит также.

Гособлигации и акции компаний столетней давности сейчас с большой долей вероятности утеряли свою ценность. Мы не утверждаем, что инвестировать в них нельзя. Просто различные ценные активы имеют разное предназначение и должны рассматриваться в разной временной перспективе.

Ценность золота заключена в его свойстве сберегать накопления на продолжительном временном отрезке, а также в способности страховать от рисков, связанных с экономическим кризисом и инфляцией. Исторически подтверждено, что данные характеристики желтого металла уже тысячелетия остаются неизменными.

Какие подводные камни существуют?

Подводные камни инвестирования в золото:

1 Необходимость уплаты НДС 18%, если вы покупаете физическое золото в слитках;

Не платить НДС позволят альтернативные варианты: инвестиционные монеты и ОМС – о них чуть ниже.

2 Учетная цена золота устанавливается Центробанком и является ориентиром для коммерческого банка при установлении своих цен. При этом цена банка отличается от официальной цены Центробанка. Обычно не в пользу инвестора.

Например, на 17 мая официальная учетная цена золота в Центробанке 2587,5 руб. В Сбербанке в этот день вы бы купили золото по цене 2758 руб. Это на 6% дороже.

3 Цена, по которой банк купит у вас золото, будет отличаться от цены продажи. Эту разницу называют спред.

Например, на ту же дату в Сбербанке цена покупки 2459, продажи – 2758. Банк – коммерческое предприятие и спред дает ему возможность заработать прибыль. Если в этот день Сбербанк купит у Васи 1 гр. золота и продаст его Маше, он заработает 299 руб. А если это будет 100 грамм, то – 29 900 руб.

Для инвестора эта разница может стать причиной убытка в краткосрочном периоде.

Например, Антон купил в Сбербанке 10 гр. золота 9 января и продал его 17 мая. Результат сделки показан в таблице.

Хотя за 5 месяцев цены выросли: покупки на 7%, продажи – на 9%., Антон потерял 660 руб. из-за того, что банк выкупает золото дешевле, чем продает.

4 С дохода придется заплатить 13% НДФЛ, если золото будет в собственности менее 3-х лет.

Например, при покупке 1 гр. золота и продаже его через год, доход от разницы цен составит 81 руб. С этого дохода нужно заплатить налог 13%, то есть 10,53 руб.

Важно: налог вы уплачиваете самостоятельно. Это предполагает подачу налоговой декларации.

5 Купленные слитки нужно где-то хранить. Место хранения должно быть безопасным. Например, в банковской ячейке. За аренду ячейки придется платить. Годовая стоимость аренды самой маленькой ячейки в Сбербанке (высотой до 9 см.) обойдется инвестору в 6137 руб. Естественно, это правило не обязательно. Вы можете хранить слитки где угодно, хоть в сундуке, закопанном на двухметровой глубине заднего двора вашей дачи.

Правила хранения золотых слитков

Если вы купили небольшое количество золотых слитков, то можно хранить их в домашних условиях, обзаведясь небольшим сейфом. При этом лучше содержать их в защитных капсулах и не прикасаться к поверхности золота голыми руками. Все сертификационные и кассовые бумаги также необходимо сберечь. В противном случае максимально выгодная продажа будет невозможна.

После того, как вы купите слитки в банке, вам наверняка предложат заключение договора на хранение их здесь же. В случае согласия вам не выдадут золото на руки, а оставят его в банковском хранилище. Подобная услуга требует дополнительных расходов, и пользоваться ей или нет — личный выбор каждого.

Отсутствие зависимости от обстоятельств и действий третьей стороны

Физическое золото является единственным ценным активом, который не является чьим-то обязательством или обещанием. Оно не зависит от банковской, правительственной или брокерской поддержки. Его ценность не может пострадать от дефолта, денежной инфляции или политической нестабильности.

Если вы владеете желтым металлом, то не испытываете зависимости от кого-то, кто может отказаться от своих обязательств. Так называемый риск контрагента в данном случае отсутствует.

Любые манипуляции и сделки с активами в виде ценных бумаг, инвестиции в биржевые фонды, акции и т.д. всегда обеспечивает некая третья сторона. Наличие в вашем кармане золотых монет или в домашнем сейфе слитков делает вас независимым ни от кого.

Преимущества финансового характера

В качестве ценного актива золото обладает следующими достоинствами:

• оно не исчезает со временем, весь добытый объем продолжает использоваться;
• не подвержено коррозии и ржавчине, отсутствует срок годности;
• не зависит от выполнения контрагентом своих обязательств.

Ценность золота в качестве денег определяется его ликвидностью, возможностью быстрой конвертации в наличность, высокой концентрацией стоимости в малом объеме, независимостью цены от деления на части, прочностью, однородностью и конфиденциальностью.

Желтый металл нельзя напечатать, как банкноты, подделать, девальвировать, произвести в любом, необходимом Центробанку количестве. Он является самым ценным активом именно потому, что имеет отличительные превосходные характеристики в сравнении с другими финансовыми инструментами.

Появление бумажных денежных знаков и «золотой стандарт»

Золото, со временем, занимало всё более твердые позиции в международных финансовых отношения, но ради справедливости, следует заметить, что серебро и медь также имели немаловажное значение в мировой экономике до середины девятнадцатого века, хотя и ценились они намного меньше золота.

Когда в восемнадцатом веке в Европе появились первые бумажные деньги, суть финансовых взаимоотношений не изменилась, так, как любая банкнота имела обеспечение в золоте, количество которого строго сохранялось в зависимости от достоинства купюры. Трудно поверить, но в те времена это в действительности было именно так. Деньги, без малейшего затруднения и в любое время можно было обменять на соответствующее количество золота, которому, как и во все времена, доверяли больше, чем другим платежным средствам.

Уже к девятнадцатому веку золото окончательно установилось в качестве единого денежного товара и серебро утратило, в международной финансовой системе, своё значение. Точности ради, необходимо отметить, что именно серебро, до этого, использовалось для чеканки мелких монет. После этого, долгое время, вплоть до начала двадцатого века, валюта любого государства в мире основывалась на так называемом «золотом стандарте», который подразумевал, что любая денежная единица должна быть обеспечена соответствующим количеством золота.